从居家零售到AI广告：2025年下半年不可忽视的五大潜力股
下半年是回顾与布局的绝佳时机
每年下半年，都是投资者重新审视投资组合、明确持仓理由，并更新潜在投资观察名单的良机。然而，由于过去几个月美股市场迅速反弹，一些投资者在投入新资本方面变得犹豫。截至目前，标普500指数自4月低点已上涨超过20%，这也使得企业面临更高的盈利兑现压力。
在估值偏高的背景下，选择那些无需事事完美也能稳定创造回报的高质量公司显得尤为重要。
以下是Fool.com分析师们推荐的五只7月值得买入的优质股票：Home Depot（NYSE: HD）、Nucor（NYSE: NUE）、UnitedHealth Group（NYSE: UNH）、Alphabet（NASDAQ: GOOG / GOOGL）以及Criteo（NASDAQ: CRTO）。
家得宝：零售巨头的低估良机
by Demitri Kalogeropoulos
过去一年，Home Depot的估值相对市场变得更加便宜，这为投资者提供了加仓的良机。诚然，这家家居装修零售巨头的业务表现不如疫情期间或疫情初期那般强劲。受房地产市场疲软影响，其最新季度的同店销售几乎持平，消费者也倾向于进行更简单的装修项目。
然而，截至5月初，客户到店流量同比增长2%，推动公司整体营收增长9%。这些数据预示着其关键的春季销售旺季表现强劲，这一时期通常是美国家庭进行户外装修的高峰。
公司CEO Ted Decker在5月下旬向投资者表示：“我们对门店的准备和产品组合在春季全面展开时感到非常满意。”当时管理层重申了全年指引，预计同店销售增长约1%，利润率降至13%。
尽管利润率有所下降，Home Depot仍将继续领先于竞争对手Lowe’s，且强劲的现金流让公司能够持续回购股票、发放稳定股息，同时维持对业务的再投资。目前该股股息率为2.4%，高于Lowe’s的2%，这为投资者提供了额外的吸引力。
虽然Home Depot的销售增速短期内可能难以重返5%以上，利润率也暂难恢复至14%以上，但对于耐心投资者而言，这是一个值得长期持有、同时享受丰厚分红的稳健投资标的。
Nucor：钢铁行业反转机会来临？
by Neha Chamaria
我在今年2月推荐过Nucor，虽然该股在4月跌至52周低点，但此后强势反弹，累计涨幅接近33%。我提及这一点，并非关注短期走势，而是因为当初的投资逻辑正在兑现——这意味着，若你还未布局，现在或许是入场良机。
2025年6月3日，特朗普总统宣布将钢铁和铝的进口关税从原先的25%上调至50%，以打击廉价进口，并提振本土钢铁产业。Nucor CEO Leon Topalian公开支持此项政策，认为钢铁关税“早就应该出台”。关税公布后，公司随即上调热轧钢卷价格，并发布了积极的第二季度指引。
尽管第一季度业绩平平，公司预计第二季度三大业务板块——钢厂、钢材制品和原材料——的利润将全面回升。其中钢厂作为最大业务板块，利润增长将最为显著，主要得益于平均售价提升。
整体而言，公司预计第二季度每股收益在2.55至2.65美元之间，远高于上季度的0.67美元。尽管同比仍下降约5%，但这很可能是业绩反弹的起点。
由于过去一年销售与利润下滑，Nucor股价显著跑输标普500。但随着需求和价格同步回升，当前可能正是Nucor的转折点，使其在当前价格具备长期投资价值。
UnitedHealth：坏消息带来的蓝筹买点
by Keith Speights
市场时机难以把握，但对于特定股票而言，时机的确很关键。而我认为，现在正是数年来投资UnitedHealth Group的最佳时机。
诚然，这家医疗巨头目前面临不少困境。例如，其Medicare Advantage业务成本大幅上升，迫使公司先下调2025年全年业绩指引，随后干脆暂停发布全年预期。这一问题也可能是前任CEO Andrew Witty意外离职的主因。
此外，《华尔街日报》报道称，美国司法部正对公司涉嫌刑事欺诈进行调查；而特朗普总统又威胁要取消药品福利管理者（PBM）的中间商角色——UnitedHealth旗下Optum Rx正是全美第三大PBM。
那么，为什么要在“满天乌云”中买入UnitedHealth？因为其基本面远优于市场当前给予的估值。该股目前的远期市盈率仅为13.3倍，较历史均值大幅折价，而这些利空大多具有阶段性。
公司管理层预计2026年将恢复增长。我认为这一预测合理。解决Medicare Advantage成本超预期的办法之一就是调高保费——虽然尚未执行，但几乎可以肯定会实现。
现任CEO已由曾长期执掌公司、颇具声望的Stephen Hemsley接任，在他领导下，公司有望尽快恢复全年业绩指引，提振市场信心。
至于司法部调查尚未被证实；而特朗普关于PBM的威胁，实际执行难度极大。
总的来说，我认为UnitedHealth当前股价严重被低估。在众多蓝筹股中，这是一个典型的“坏消息中的买点”，7月值得关注。
Alphabet：估值合理的“七巨头”明星股
by Daniel Foelber
Alphabet近期与大盘一同反弹，但从估值角度看，7月依旧是逢低布局的好时机。
随着部分科技巨头市值屡创新高，投资者开始质疑其估值能否支撑未来的回报。但Alphabet并未陷入此类困境——其前瞻市盈率甚至低于标普500，远优于“七巨头”中其他如Nvidia、Microsoft或Apple。
必须指出，仅凭传统财务指标常常难以正确评估这些公司。例如，仅用微软的办公软件估值会严重低估其云业务；亚马逊早期是电商平台，但现在其AWS云服务几乎比主业还值钱；Nvidia曾是游戏GPU供应商，如今却主导AI数据中心市场。
投资者必须根据企业未来潜力做出理性判断。对于Alphabet而言，其当前资产被严重低估，投资人也没有充分考虑其无人驾驶（Waymo）、量子计算、或AI产品Gemini的长期潜力。
综合来看，Alphabet是一个估值合理、覆盖多个未来关键赛道的优质布局标的。
Criteo：数字广告市场的错杀机会
by Anders Bylund
有时我真怀疑，要怎样才能打动华尔街的市场定价机制。自2023年春以来，数字广告专家Criteo屡次超出预期，但截至目前2025年股价仍下跌39%。
市场的担忧可以理解：近期宏观经济不振，企业广告预算普遍保守，Criteo的营收增长确实偏缓。
但公司在不确定的环境下表现出极强的运营韧性。2025年第一季度，Criteo调整后利润同比增长38%，自由现金流从持平跃升至4500万美元，占当季营收的10%。
Criteo已经证明，在困难时期它是一台“印钞机”，当宏观环境转暖时，利润有望更上一层楼。
而当前市场对其估值极度悲观，市盈率仅为9.8倍，自由现金流倍数为5.7倍，仿佛是一家在持续亏损的公司——这与其实际盈利能力严重不符。
我计划在7月加码持仓，并强烈建议投资者趁低估值之际关注这只被市场忽视的优质股。
本文由：投资之家 汇编自权威媒体及持牌金融分析师，版权归原作者和网站所有。
投资之家网站不对文中信息的准确性和及时性负责。本文旨在信息传播与分享，不构成任何证券、金融产品或工具的邀约、招揽、建议、意见或任何保证，投资之家不为任何公司、券商、金融产品背书。投资有风险，客户应衡量自己所能承受的风险独立作出投资判断，如有疑问，请向独立专业人士咨询。免责声明
如若转载，请注明出处：https://www.moneyhome.com/6925.html